Iraak
suurt sõjaväge ja julgeolekuorganeid ning investeeris ressursse reziimi toetajatesse.
Detsembris 1996 käivitati programm "nafta toidu vastu", mis aitas keskmise iraaklase elu
parandada. Programmi esimesel kuuel kuuekuulisel etapil lubati Iraagil eksportida piiratud
koguses naftat, mille eest ta sai toitu, ravimeid, ja mõningaid infrastruktuuri varuosi.
Detsembris 1999 lubas ÜRO Julgeolekunõukogu Iraagil eksportida nii palju naftat kui
humanitaarvajaduste rahuldamiseks tarvis. Naftaekspordi tase ületas kolmveerandi
sõjaeelsest tasemest. Ent 28% Iraagi ekspordituludest määrati ÜRO Kompensatsioonifondi
ja ÜRO halduskulude katteks. Sisemajanduse koguprodukti (SKP) langus 2001. aastal
tulenes suuresti maailmamajanduse kasvu aeglustumisest ja naftahindade langusest. Pärast
2003. aasta sissetungi Iraaki on majandus suuresti seiskunud. Praegu püütakse majandust
pärast sõja ja ohjeldamatu kuritegevuse poolt tekitatud kahjusid uuesti jalule aidata.