Raha ja pangandus
41. Avatud intressiriskipositsioon GAP mudeli alusel.
Riski juhtimise seisukohalt on otstarbekas teada, kas ja kui suur on avatud intressiriskipositsioon, mille moodetakse gAp
ja/voi DgAp mudeli alusel.
GAP (value of rate-sensitive assets minus value of rate-sensitive liabilities) on vahe intressitundlike varade ja
intressitundlike kohustuste summa vahel. Vastavalt gAp kontseptsioonile on intressitundlikud ujuva intressimaaraga aktivad
ja passivad. Mida suurem on absoluutne
gAp, seda suurem on krediidiasutuse avatus intressimaarariskile ja seda suurem on turuintressimaara muutuse moju puhtale
intressitulule. Seos gAp-i, turuintressimaara ja puhta intressitulu
vahel on toodud valemis 3.30.
(3.30) Δ NIIexp = GAP . Δ iexp
kus Δ NIIexp – puhta intressitulu oodatav muutus,
GAP – vahe intressitundlike aktivate ja passivate vahel,
Δ iexp – turuintressimaara oodatav muutus.
42
annaabi.ee 
